Aktienfonds

Aktienfonds sind Anlagevehikel, die in der Regel auf Aktien spezialisiert sind und sich über den gesamten Globus erstrecken oder ihre Anlagen auf bestimmte Länder, Regionen, Branchen, Unternehmen einer bestimmten Größe oder andere strategische Kriterien konzentrieren. Diese Arten von Fonds sind zwar kurzfristig mit einem höheren Risiko verbunden als andere, wie […]

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Alpha

Die Kennzahl Alpha ist ein Maß dafür, wie gut ein Fonds im Vergleich zu seiner Benchmark abgeschnitten hat. Er gibt an, ob die Renditen auf Marktbewegungen zurückzuführen sind oder auf die erfolgreiche Auswahl von Aktien innerhalb dieses bestimmten Marktes. Ein positives Alpha bedeutet, dass der Fonds besonders geschickt verwaltet wurde […]

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Anlagegrenzen

Die Fondsmanager unterliegen Quoten, die die Höhe der Vermögenswerte festlegen, die sie in verschiedene Arten von Wertpapieren investieren dürfen. Diese werden als Anlagegrenzen bezeichnet.

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Anlagepolitik

Die Anlagepolitik beschreibt die grundlegende Vorgehensweise eines Fonds, denn die Sorgfalt des Managements bei der Festlegung der Anlageziele eines Fonds ist entscheidend. So wird beispielsweise von ihnen erwartet, dass sie Strategien entwickeln, die höhere Renditen als die der Vergleichsindizes erzielen. Diese Strategien sollten für bestimmte Zeiträume ausgearbeitet werden und müssen […]

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Anteilswert

Der Wert der Mittel des Fonds geteilt durch die Gesamtzahl der an einem bestimmten Stichtag ausgegebenen Anteile. Der Anteilswert sinkt, wenn Ausschüttungen an die Inhaber geleistet werden. An jedem Handelstag ermittelt und veröffentlicht die Depotbank in Zusammenarbeit mit der Kapitalanlagegesellschaft (KAG) sowohl den Rücknahmepreis als auch den Ausgabepreis für Investmentfonds; […]

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AS-Fonds

Altersvorsorge-Sondervermögen, oder AS-Fonds, sind eine Form der finanziellen Vorsorge mit einer gesetzlichen Grundlage, die sich auf Investitionen in Aktien und Immobilien konzentriert. Alle AS-Fonds müssen sowohl mit Spar- als auch mit Entnahmeplänen ausgestattet sein. Das Fehlen konsequenter steuerlicher Anreize hat jedoch verhindert, dass sie sich auf breiter Ebene durchsetzen konnten.

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Ausgabeaufschlag (Agio)

Der Ausgabeaufschlag ist eine einmalige Gebühr, die beim Kauf von Fondsanteilen erhoben wird. Er wird in der Regel in Form des Rücknahmepreises ausgedrückt und seine Höhe variiert je nach Investmentgesellschaft. Er dient in erster Linie zur Deckung der Vertriebskosten.

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Ausgabepreis

Wenn Sie in einen Fonds investieren, ist der Ausgabepreis der Betrag, den Sie für einen einzelnen Anteil zahlen. Diese Kosten setzen sich in der Regel aus dem Rücknahmepreis und einem zusätzlichen Ausgabeaufschlag zusammen, die täglich anhand der Marktbedingungen berechnet werden. Da diese Informationen börsentäglich zur Verfügung stehen, ist eine faire […]

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Ausländische Fonds

Bei der Besteuerung gibt es eine Trennung zwischen deutschen Investmentfonds und drei verschiedenen Arten von ausländischen Fonds: Registrierte Fonds: Diese sind berechtigt, ihre Anteile in Deutschland öffentlich anzubieten Nicht-registrierte Fonds mit Finanzvertretern: Diese sind berechtigt, ihre Anteile in Deutschland nicht öffentlich anzubieten Alle übrigen Fonds: Diese dürfen ihre Anteile in […]

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Auslandsfonds

Auslandsfonds sind Investmentfonds, welche von Investmentgesellschaften im Ausland aufgelegt wurden. Möglicherweise handelt es sich bei diesem ausländischen Unternehmen um eine Tochtergesellschaft einer in Deutschland ansässigen Investmentfirma.

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